본 기사는 투자 자문이 아닙니다.저자는 본 기사에 언급된 주식에 대한 어떠한 지분도 보유하고 있지 않습니다.
중국 정부가 기술 제품의 국내 조달을 장려하기 위한 지속적인 노력에도 불구하고, 엔비디아의 첨단 AI GPU는 주요 중국 기업들의 높은 수요를 유지하고 있습니다.로이터 통신 의 최근 보도 에 따르면 알리바바와 바이트댄스 같은 기업들이 엔비디아의 H20 AI GPU 주문을 적극적으로 추진하고 있으며, 중국 시장에 특화된 최신 B30A 모델에 최대 2만 4천 달러를 투자할 의향을 보이고 있습니다.
지역 제한 속 NVIDIA AI GPU 수요 증가
로이터 보고서 는 중국 내 많은 중소기업들이 뛰어난 소프트웨어 통합과 칩 성능 향상으로 엔비디아 GPU를 선호하고 있다는 기존 증권사들의 분석 결과를 바탕으로 작성되었습니다.중국 정부가 국산 반도체 솔루션 장려 정책을 시행하고 공공 클러스터 시스템에 구축되는 AI 칩의 최소 50%를 국산 제품으로 구성해야 한다는 규정에도 불구하고 이러한 선호는 지속되고 있습니다.
더욱이, 8월 미국이 엔비디아와 AMD의 중국 GPU 판매에 대한 규제를 해제하면서 국내 칩 제조업체에 대한 관심이 급증했습니다.예를 들어, 캠브리콘(Cambricon)은 화웨이를 제외한 국내 대체 옵션의 부족으로 인해 2025년 상반기 매출이 무려 43배 증가했다고 보고했습니다.
로이터가 인용한 여러 소식통에 따르면, 국내 칩 기업들의 성장세에도 불구하고 바이트댄스와 알리바바 같은 중국 IT 대기업들은 엔비디아를 여전히 선호하고 있습니다.이들 기업은 H20 GPU의 라이선스 현황을 예의주시하며 추가 조달을 검토하고 있습니다.
또한 중국 전역의 AI 소프트웨어 개발자들은 엔비디아의 새로운 GPU 제품에 대해 낙관적인 전망을 보이고 있습니다.엔비디아의 최근 실적 발표 이후(실망스러운 데이터센터 매출 전망으로 주가가 긍정적으로 반응하지 않았지만), 젠슨 황 CEO는 폭스 비즈니스 와의 인터뷰에서 투자자들을 안심시켰습니다.그는 중국 시장을 겨냥한 블랙웰 아키텍처 기반 신규 칩에 대한 미국 정부의 승인을 받을 수 있을 것이라고 확신했습니다.
황 CEO의 발언은 엔비디아의 중국 매출에 대한 투자자들의 우려에 대한 전략적 대응으로 보입니다.보도에 따르면 수요 측 참여자들 역시 엔비디아에 대해 매우 긍정적으로 반응하며, 현재 1 만 달러 에서 1만 2천 달러 사이 인 기존 H20 AI GPU보다 최대 두 배 높은 가격을 지불할 의향이 있다고 합니다.이들은 B30A 칩이 이전 모델보다 최대 6배 향상된 성능을 제공할 것으로 예상합니다.
이 보고서는 NVIDIA와 AMD가 중국 특화 AI GPU 개발을 위한 공급망 전략을 최근 조정한 것과 일맥상통합니다.최근 컨퍼런스에서 AMD의 CFO인 진 후(Jean Hu)는 중국 시장용 MI300 AI GPU의 신규 웨이퍼 생산을 중단했다고 발표했습니다.또한, AMD의 투자자 관계 담당 부사장인 매튜 램지(Matthew Ramsay)는 이러한 칩의 향후 라이선스 계약에 대한 명확한 내용이 중국 AI 칩 기술에 대한 투자 확대와 관련된 모든 결정에 상당한 영향을 미칠 것이라고 언급했습니다.
답글 남기기